BOR wijzigingen 2025 & 2026: wat is er veranderd?
Rond de bedrijfsopvolgingsregeling (BOR) is de afgelopen jaren veel gewijzigd — en minstens zo belangrijk: een deel van wat ooit is aangekondigd, is uiteindelijk geschrapt. Daardoor circuleren er nog veel artikelen die maatregelen presenteren als geldend recht terwijl ze nooit zijn ingevoerd. In dit artikel zetten we per jaar precies op een rij wat er in 2024, 2025 en 2026 is veranderd, en wat juist níet doorgaat.
Plant u een bedrijfsoverdracht? De BOR-regels veranderen jaarlijks en niet elke online bron is up-to-date. Plan een gratis kennismakingsgesprek voordat u onomkeerbare keuzes maakt over schenken, structureren of timing.
Kort antwoord: In 2024 is verhuurd vastgoed uitgesloten als ondernemingsvermogen. In 2025 ging de vrijstelling naar 100% tot €1.500.000 en 75% daarboven, met een voortzettingseis van 3 jaar. In 2026 is de drempel geïndexeerd naar €1.543.500, zijn preferente aandelen beperkt en is de bezitstermijn voor oudere schenkers verlengd — maar de aangekondigde 5%-toegangseis én de familietoets zijn geschrapt.
De BOR in één oogopslag: wat veranderde per jaar
De onderstaande tabel vat de belangrijkste wijzigingen samen. Daaronder lichten we elk jaar afzonderlijk toe.
| Jaar | Wijziging | Ingangsdatum |
|---|---|---|
| 2024 | Verhuurd vastgoed altijd beleggingsvermogen (uitgesloten) | 1 januari 2024 |
| 2025 | Vrijstelling 100% tot €1.500.000, daarboven 75% (was 83%) | 1 januari 2025 |
| 2025 | Voortzettingseis verkort van 5 naar 3 jaar | 1 januari 2025 |
| 2025 | Dienstbetrekkingseis afgeschaft, vervangen door minimumleeftijd 21 bij schenking | 1 januari 2025 |
| 2025 | 5%-doelmatigheidsmarge vervallen (voor de BOR) | 1 januari 2025 |
| 2026 | Eerste schijf geïndexeerd naar €1.543.500 | 1 januari 2026 |
| 2026 | Preferente aandelen uitgesloten, behalve bij echte gefaseerde bedrijfsopvolging | 1 januari 2026 |
| 2026 | ”Rollator”-maatregel: langere bezitstermijn voor oudere schenker/erflater | 1 januari 2026 |
| 2026 | Verbod op dubbele BOR | 1 januari 2026 |
| 2026 | Herstructureringen resetten bezits-/voortzettingstermijn niet meer | 1 januari 2026 |
| Aangekondigd, geschrapt | Toegangseis “alleen gewone aandelen ≥5% van geplaatst kapitaal” — geldt NIET | — |
| Aangekondigd, geschrapt | Familietoets — geldt NIET | — |
2024: verhuurd vastgoed valt buiten de BOR
Sinds 1 januari 2024 wordt aan derden verhuurd vastgoed voor de BOR altijd als beleggingsvermogen aangemerkt en is het daarmee uitgesloten van de vrijstelling.
Dit was een gerichte maatregel tegen vastgoed-BV’s die de BOR gebruikten om beleggingsvastgoed fiscaal gunstig over te dragen. Het onderscheid is hard: vastgoed dat binnen de eigen onderneming functioneel wordt gebruikt — bijvoorbeeld een eigen bedrijfspand — kan nog wel kwalificeren als ondernemingsvermogen, maar vastgoed dat aan derden wordt verhuurd niet meer. Voor wie een gemengde portefeuille houdt, betekent dit dat de splitsing tussen ondernemings- en beleggingsvermogen nog scherper moet worden gemaakt. In ons artikel over de BOR-regeling en holdingstructuur gaan we dieper in op die splitsing.
2025: hogere vrijstelling, kortere termijnen, soepelere eisen
Het jaar 2025 bracht het grootste pakket aan wijzigingen. De vrijstelling bedraagt sinds 1 januari 2025 100% over de eerste €1.500.000 aan ondernemingsvermogen en 75% over het meerdere. Daarmee daalde het vrijstellingspercentage boven de drempel van 83% naar 75%. Onder de oude regeling (2024) gold 100% tot €1.325.253 en 83% daarboven.
Tegelijk zijn de eisen op een aantal punten versoepeld:
- Voortzettingseis van 5 naar 3 jaar. De opvolger moet de onderneming na verkrijging minimaal 3 jaar voortzetten in plaats van 5 jaar. Verkrijgingen van vóór 2025 vallen nog onder de oude termijn van 5 jaar.
- Dienstbetrekkingseis afgeschaft. De eerder voor de doorschuifregeling geldende eis van 36 maanden dienstbetrekking is vervallen en vervangen door een minimumleeftijd van 21 jaar bij schenking. Bij vererving geldt geen leeftijdseis. De samenhang met de doorschuifregeling lichten we toe in ons artikel over de doorschuifregeling box 2.
- 5%-doelmatigheidsmarge vervallen. Voor de BOR is de marge waarbij beleggingsvermogen tot 5% van het ondernemingsvermogen mocht meeschuiven, vervallen. Let op: voor de doorschuifregeling in box 2 is de afschaffing uitgesteld tot een later, bij koninklijk besluit te bepalen moment — daar geldt de marge dus voorlopig nog. Dat is een veelgemaakte verwisseling.
Wilt u het effect van de gewijzigde vrijstelling op uw eigen ondernemingsvermogen zien, gebruik dan onze BOR-vrijstelling calculator.
2026: indexatie, preferente aandelen en de rollator-maatregel
In 2026 verschuift de aandacht naar het dichten van constructies en het indexeren van bedragen. De eerste schijf van de vrijstelling is per 1 januari 2026 geïndexeerd naar €1.543.500 (Bijstellingsregeling directe belastingen 2026, Staatscourant 2025, 40487). Let op: veel bronnen — ook professionele — noemen nog het 2025-bedrag van €1.500.000; dat is verouderd.
Daarnaast gelden vanaf 1 januari 2026 de volgende inhoudelijke wijzigingen:
- Preferente aandelen uitgesloten. Preferente aandelen worden in beginsel van de BOR uitgesloten, behalve wanneer zij zijn ontstaan in het kader van een reële, gefaseerde bedrijfsopvolging.
- Rollator-maatregel. Voor schenkers en erflaters die op hoge leeftijd nog ondernemingsvermogen verkrijgen, geldt een verlengde bezitstermijn. Bij schenking gaat het om verkrijging ruim na de AOW-leeftijd (in de wandelgangen aangeduid als ongeveer AOW + 7 jaar) en bij vererving om een kortere periode (ongeveer AOW + 3 jaar).
- Verbod op dubbele BOR. Het meermaals volledig benutten van de vrijstelling op dezelfde onderneming via gestapelde overdrachten wordt geblokkeerd.
- Herstructureringen resetten de termijn niet meer. Een fusie, splitsing of rechtsvormwijziging laat de bezits- en voortzettingstermijn voortlopen zolang uw subjectieve gerechtigdheid tot de onderneming gelijk blijft. Dit geeft meer ruimte om de holdingstructuur te optimaliseren zonder de BOR-termijnen te verspelen.
Aangekondigd maar geschrapt: let op verouderde bronnen
Twee maatregelen die uitgebreid zijn aangekondigd, zijn eind 2025 geschrapt en gelden niet in 2026 (vierde nota van wijziging bij het Belastingplan 2026, Kamerstuk 36812, nr. 58). Veel artikelen presenteren ze nog onterecht als geldend recht.
Het gaat om:
- De toegangseis “alleen gewone aandelen met een belang van minimaal 5% van het geplaatste kapitaal”. Deze toegangseis is geschrapt en geldt niet. Wie leest dat deze eis in 2026 van kracht is, raadpleegt een verouderde bron.
- De familietoets. Ook de aangekondigde familietoets is geschrapt en geldt niet.
Dit is precies waar het misgaat in veel online overzichten: een maatregel wordt aangekondigd, breed besproken, en de bijbehorende artikelen blijven online staan ook nadat de maatregel is teruggetrokken. Controleer bij elke BOR-bron daarom of deze ná de definitieve besluitvorming van eind 2025 is bijgewerkt. Staan de 5%-toegangseis of de familietoets nog als geldend recht vermeld, dan is de informatie achterhaald.
Wat betekent dit voor uw planning?
De rode draad door 2024–2026 is tweeledig. Enerzijds is de BOR op de hoofdlijnen gunstiger en flexibeler geworden: een hogere vrijstellingsdrempel, een kortere voortzettingseis en herstructureringen die de termijn niet langer resetten. Anderzijds is de regeling gerichter geworden in het uitsluiten van vermogen dat er niet thuishoort: verhuurd vastgoed, preferente aandelen buiten een reële opvolging en gestapelde dubbele toepassing.
Voor de praktijk betekent dit dat timing en structuur belangrijker zijn dan ooit. Omdat de bezitseis bij schenking 5 jaar bedraagt, moeten structuurwijzigingen ruim vooraf zijn afgerond. En omdat de bedragen jaarlijks worden geïndexeerd en bronnen elkaar tegenspreken, loont het om de exacte cijfers per overdrachtsjaar te laten bevestigen. De samenhang met de inkomstenbelasting in box 2 — via de doorschuifregeling — bepaalt mede de optimale route.
Plan met Wetaxus
De BOR is krachtig, maar de regels veranderen jaarlijks en niet elke online bron houdt het bij. Een verkeerde aanname over een geschrapte maatregel of een verouderd vrijstellingsbedrag kan een overdracht onnodig duur maken.
Wilt u zeker weten welke regels op úw situatie en úw overdrachtsjaar van toepassing zijn? Reken eerst zelf een indicatie uit met onze BOR-vrijstelling calculator, verdiep u in de samenhang met de holdingstructuur, en plan vervolgens een gratis kennismakingsgesprek. Dan bespreken we uw bedrijfsopvolging op basis van de actuele, geverifieerde regels — niet op basis van wat ooit is aangekondigd.
Veelgestelde vragen
Wat zijn de belangrijkste BOR-wijzigingen in 2025?
Per 1 januari 2025 is de vrijstelling verhoogd naar 100% over de eerste €1.500.000 aan ondernemingsvermogen, met daarboven 75% in plaats van 83%. De voortzettingseis is verkort van 5 naar 3 jaar, de dienstbetrekkingseis voor de doorschuifregeling is afgeschaft en vervangen door een minimumleeftijd van 21 jaar bij schenking, en de 5%-doelmatigheidsmarge is voor de BOR vervallen. Verhuurd vastgoed kwalificeert sinds 2024 niet meer als ondernemingsvermogen.
Is de BOR-drempel in 2026 nu €1.500.000 of €1.543.500?
€1.543.500. De drempel van €1.500.000 gold in 2025 en is per 1 januari 2026 geïndexeerd naar €1.543.500 (Bijstellingsregeling directe belastingen 2026, Staatscourant 2025, 40487). Bronnen die nog €1.500.000 noemen, hanteren het verouderde 2025-bedrag.
Welke aangekondigde BOR-maatregelen zijn geschrapt?
Twee veelgenoemde maatregelen zijn eind 2025 geschrapt en gelden niet in 2026: de toegangseis dat alleen gewone aandelen met een belang van minimaal 5% van het geplaatste kapitaal zouden kwalificeren, en de zogenoemde familietoets. Veel oudere artikelen presenteren deze maatregelen nog als geldend recht. Dat is onjuist.
Wat verandert er voor preferente aandelen in de BOR vanaf 2026?
Preferente aandelen worden vanaf 2026 in beginsel uitgesloten van de BOR. Een uitzondering geldt wanneer er sprake is van een reële, gefaseerde bedrijfsopvolging waarbij de preferente aandelen zijn ontstaan in het kader van die opvolging. Of uw specifieke preferente aandelen kwalificeren, is sterk situatieafhankelijk.
Wat houdt de rollator-maatregel in?
De rollator-maatregel is een verlengde bezitstermijn voor schenkers en erflaters die op hoge leeftijd nog een onderneming verkrijgen. Bij schenking ruim na de AOW-leeftijd en bij vererving korter na de AOW-leeftijd geldt een langere bezitstermijn voordat de BOR kan worden toegepast. De maatregel moet voorkomen dat ondernemingsvermogen op het laatste moment wordt verworven puur om de vrijstelling te benutten.
Verandert een herstructurering vanaf 2026 mijn bezits- of voortzettingstermijn?
Vanaf 2026 resetten herstructureringen zoals een fusie, splitsing of rechtsvormwijziging de bezits- en voortzettingstermijn niet meer, zolang uw subjectieve gerechtigdheid tot de onderneming gelijk blijft. Voorheen kon een herstructurering de termijn doen herbeginnen. Deze versoepeling geeft meer ruimte om de structuur te optimaliseren zonder de BOR-termijnen te verspelen.
Geldt het verbod op dubbele BOR ook voor mij?
Vanaf 2026 geldt een verbod op de zogenoemde dubbele BOR, waarbij dezelfde onderneming via opeenvolgende of gestapelde overdrachten meermaals volledig van de vrijstelling profiteert. Of een geplande gefaseerde overdracht hieronder valt, hangt af van de concrete opzet en moet vooraf worden getoetst.